好野人方程式
資產配置+投資紀律 原來這樣子就可以！？
股神-華倫‧巴菲特 曾經說過： 「歷史經驗告訴我們，那些好的狀況，不會永遠存在！」 傳奇經理人-彼得‧林區 曾經說過 : 「風險可以通過多元化投資得到化解。」 Vanguard集團創辦人-約翰‧柏格 曾經說過： 「要將成本盡量降低，減少失去的費用成本，就是你得到的！」 投資不怕什麼都不懂，最怕一知半解 若你已經是投資界中的老司機， 賭神高進附身的神之手， 三年不開張、開張吃三年的人， 以下的文章你可以不用看了～ 小黑在江湖上走跳多年， 常常遇到很多小散戶無助的投資人， 想要投資但卻四處碰壁， 不是沒時間、就是看不懂、 不是投資總是沒空照顧、不然就是經濟數據像無字天書， 常常茫然的陷入追高殺低， 也沒人幫、缺乏資產配置概念， 不然就是自以為一把罩，進場才被嚇的哀哀叫。 在投資路上，不管你是真懂假懂， 投資的不變金律先跟我念三遍～ 資產配置+投資紀律 資產配置+投資紀律 資產配置+投資紀律 好，呼完口號， 說得簡單做起來難， 該怎麽解決無助的投資人呢？ 新的時代 需要新的工具 無論你認不認同，在理財的宏觀世界裡， 機器人理財(Robo-Advisor)有它的必要存在性， 對於欠缺理財知識的投資大眾， 此方案也不失為一個投資好方法～ 所以今天小黑就來介紹一下野村投信最新推出的機器人理財：「理財農場Money Farm」！ 機器人理財架構 投資人 → 提供投資的目標設定與相關投資條件 機器人 → 建議適當投資組合，並加以監控與調整 懶人投資不麻煩，4步驟建構速配投組 1. 選好你的投資目標 你的年齡、你的理財目的、希望投資多久、可投資金額 2. 投資經驗 選擇財務狀況、以及選擇市場風險經驗 3. 投資風險屬性 這步驟就是政府規定投資人必填的落落長KYC喔～ (如已是野村投信的客戶，可直接登入套用現有的KYC) 4. 投組偏好設定 目前暫時開放「低成本境內投組」， 野村投信還有代理銷售眾多境外基金， 像是NN (L)、野村基金(愛爾蘭)、天達、荷寶等品牌， 未來還會再推出「多品牌境外投組」 投資組合建立之後， 可依照投資人之偏好再行調整 還有投資組合的未來情境走勢模擬， 讓你知道你的投資未來大概的模樣～ 投資組合的建構邏輯 先將基金池(目前僅開放野村投信境內基金)中之基金資產分為6大資產類別： (1)全球債券 (2)短期債券 (3)新興市場債 (4)高收益債 (5)成熟市場股票 (6)新興市場股票，分散投資風險 再依據「投組波動度區間」為目標， 透過數據分析與模擬， 決定初步資產類別配置比例。 投組再分別以電腦系統進行中期、 長期、極端三種情境模擬與壓力測試來進行微調優化， 更精準控制投組波動度。 紀律投資工具，克服投資人性弱點 當投資組合因市場波動而偏離原本投資組合之資產配置比例時， 系統即會自動執行「再平衡」調整， 讓投組重回原本的「黃金比例」(清玉翡翠檸檬?) 讓無暇照顧理財的投資人管理免煩惱！ 那什麼是再平衡(Rebalance)呢？ 舉個例子，假設原本投資組合有100元， 設定好比例股債5：5比，50元買全球股票， 而另外50元買全球債券。 一年後因市場漲跌關係， 股票變成48元，債券變54元， 這時即需做再平衡， 方法是將股債兩者部位加總除以2，得到51（(48+54)/2=51）， 此時必須將債券的54元贖回3元， 調整到股票部位， 使股債兩者保持原本的5：5比例！ 白話來說， 再平衡其實就是一種執行投資紀律的機制， 在市場好時自動將獲利出場轉換到相對有潛力或低估的資產， 或在市場狀況不好時將表現不好的標的停損轉換到相對上漲動能的市場。 有沒有再平衡，差很大！ 有紀律執行再平衡， 長期投資結果明顯勝出無執行再平衡， 最多達67%！ (註： 目前野村投信理財農場的再平衡觸發機制， 為每日將「目前投組實際配置」與「原始投組建議配置」之比例相減後之數值， 取「絕對值」後加總， 超過偏離率上限(目前為15%) 即觸發再平衡。) 這邊再多呈現一張圖， 比較投資「單純投資股票指數」、 「做簡單股債配置」、 「多元化資產配置分散風險」績效比較， 大家可以發現， 長期投資之下資產配置的投資可以發揮最佳威力。 服務額外亮點 ➤較低的基金管理費 目前野村投信理財農場推出的第一階段「低成本境內投組」， 投組內皆配置法人級別S-Share基金(管理費0.99%)。 (註： 原本只開放法人投資3千萬以上才可以申購的級別， 這次特別開放理財機器人用戶投資。) ➤低申購/再平衡費用 -境內模組 0.3%手續費 0%再平衡費 -境外模組 0.3%手續費 0.2%再平衡費 (即將推出) 手續費只於申購時收取，一次申購，終身服務喔！ ➤首創機器人+真人理專雙重服務 (完整服務投資有障礙的你) -機器人：資產配置規劃 / 24小時投資監控 / 自動執行再平衡 -真人理專：市場資訊提供 / 理財問題諮詢 / 產品服務解說 結論 俗話說的好「青菜蘿蔔各有所好、蘿莉御姐各有市場」， 宏觀台灣的投資理財環境， 投資自主性者寡、投資能力障礙者眾， 金融業者推出與國際接軌的服務工具， 應給予鼓勵與支持， 大家一起攜手一步步把台灣的理財環境打造得更好喔！ 【野村投信獨立經營管理】 本公司基金經金管會核准或同意生效，惟不表示絕無風險。基金經理公司以往之經理績效不保證基金之最低投資收益；基金經理公司除盡善良管理人之注意義務外，不負責本基金之盈虧，亦不保證最低之收益，投資人申購前應詳閱基金公開說明書。有關基金應負擔之費用（含分銷費用）已揭露於基金公開說明書及投資人須知，本公司及銷售機構均備有基金公開說明書（或中譯本）或投資人須知，投資人亦可至公開資訊觀測站或境外基金資訊觀測站中查詢。野村投信為NN (L) 、天達、野村基金(愛爾蘭系列)及荷寶系列基金在台灣之總代理。 由於高收益債券之信用評等未達投資等級或未經信用評等，且對利率變動的敏感度甚高，故高收益債券基金可能會因利率上升、市場流動性下降，或債券發行機構違約不支付本金、利息或破產而蒙受虧損。高收益債券基金不適合無法承擔相關風險之投資人，投資人投資以高收益債券為訴求之基金不宜占其投資組合過高之比重。部份基金或所投資之債券子基金，可能投資美國Rule 144A 債券，該等債券屬私募性質，較可能發生流動性不足，財務訊息揭露不完整或因價格不透明導致波動性較大之風險，投資人須留意相關風險。基金配息率不代表基金報酬率，且過去配息率不代表未來配息率；基金淨值可能因市場因素而上下波動。本基金配息前未先扣除應負擔之相關費用。基金的配息可能由基金的收益或本金中支付。任何涉及由本金支出的部份，可能導致原始投資金額減損。本基金由本金支付配息之相關資料，投資人可至本公司網站(www.nomurafunds.com.tw)查詢。 本基金涉及投資新興市場部份，因其波動性與風險程度可能較高，且其政治與經濟情勢穩定度可能低於已開發國家，也可能使資產價值受不同程度之影響。依金管會規定，投信基金直接投資大陸地區有價證券僅限掛牌上市有價證券，境外基金投資大陸地區有價證券不得超過該基金資產淨值之10%，投資人須留意中國市場特定政治、經濟與市場等投資風險。本文提及之經濟走勢預測不必然代表基金之績效，基金投資風險請詳閱基金公開說明書。投資人因不同時間進場，將有不同之投資績效，過去之績效亦不代表未來績效之保證。投資人應注意貨幣基金投資之風險包括利率風險、債券交易市場流動性不足之風險及投資無擔保公司債之風險；本基金或有因利率變動、債券交易市場流動性不足及定期存單提前解約而影響基金淨值下跌之風險，同時或有受益人大量贖回時，至延遲給付贖回價款之可能。風險收益等級為投信投顧公會針對基金之價格波動風險程度，依基金投資標的風險屬性與投資地區市場風險狀況編製，分類為RR1-RR5五級，數字越大代表風險越高，此風險級數僅供參考。 本資料係整理分析各方面資訊之結果，純屬參考性質，本公司不作任何保證或承諾，請勿將本內容視為對個別投資人做基金買賣或其他任何投資之建議或要約。本公司已力求其中資訊之正確與完整，惟不保證本報告絕對正確無誤。未經授權不得複製、修改或散發引用。「野村投資理財網」為野村證券投資信託股份有限公司(以下簡稱野村投信)在台灣之入口網站，基金交易服務由野村投信提供。本網站之所有版權、著作權及專利權，均屬於野村投信所有。非經書面授權，不得轉貼、節錄或轉載於任何形式媒體。野村投信已就「D檔投資法」之圖樣及文字取得商標權(經濟部智慧財產局商標註冊號數第01655124號)，仿冒必究。 找出理財迷思，給你一個美好退休夢! 參加理財健檢，即可獲得 0 %手續費
退休理財誰可靠？ 理財機器人一指搞定
(圖片來源：白富美提供) 退休，這是一個很挑戰的話題， 媒體近來不斷報導年金改革議題和遊行示威抗議新聞， 台灣人談起退休心情都好沈重， 但對照國外媒體談到退休， 就是用老夫妻在海灘上的大陽傘下悠閒躺著、或一身輕便遊遍天下， 台灣與國際、現實與理想反差蠻大。 大家辛苦一輩子，目的求的是存老本，老有所終、得以善終， 國外爭取退休權益的抗爭，也不是沒有， 儘管這是年金制度的大問題， 但讓自己有老本、過好的退休生活， 其實靠政府不如靠自己， 尤其是在21世紀有AI智慧理財新時代， 讓退休投資變得更簡單。 我從事財金新聞報導和專欄寫作30年， 親朋好友或臉書社群的網友， 總是會隨口問我：「現在買那支股票會漲？」 「我要退休了，買配息基金，這樣穩嗎？會不會傷到本？」 「美國升息，我現在才拿到退休金要買配息債券基金，會不會買在債市高點？」 這些問題，從直接請教明牌，到知道投資有風險，還明白升息與債券關係， 看似簡單，但要回答還真不容易。 以台灣習慣理財工具-股票和基金為例， 台灣上市／上櫃家數超過1,400多家， 台灣投信發行境內外基金超過810檔， 總代理境外基金高達1,050檔， 超過3200多檔有價證券到底該如何選擇？ 先不談股票，單從素有「懶人投資工具」共同基金來看， 市面上還有近兩千檔境內外基金， 如何挑選出適合自己的基金，就是一門大學問， 21世紀的今天，社會分工只有愈來愈精細， 專業各有專攻，對有每天忙於工作和家庭的人， 無暇做投資研究，大家投資就是一種P2P， 這個P可能是親朋好友或理專（people）或報章雜誌（press）的「指點迷津」。 網路盛行的今天，投資交易彈指之間就可以搞定， 但沒有做好研究，或一知半解、道聽途說， 網路交易雖然簡單， 但沒有「專業人士」帶進帶出， 不小心套牢者，比比皆是。 不論是美國股神巴菲特或績效亮眼基金經理人， 投資會有表現，最大關鍵就在「研究」，但偏偏花時間做研究， 對工作家庭兩頭燒人是最無法負擔（affordable）的， 科技始終來自於人性， 既然大家有投資做功課的需求，理財機器人就因應而生。 近來，市面上推出一些「理財機器人」， 白姐我以嚐「百草」態，上網嘗試這些功能對我的投資助益， 美歐理財機器人的知名網站如Betterment、Wealthfront或英國Nutmeg， 可以提供一般人最基本的理財需求。 對於需要更多專業需求者， 有些網站運用大數據連結，還有更多基金深入分析， 例如基金投資組合連結投資標的， 有的網站還可以將同類型基金， 例如天然資源基金，找出前十大投資組合的重疊性； 還可以將手上持有基金一同做十大持股的比較， 瞭解自己持有基金投資標的之集中度和國家分布， 這種資訊只要彈指一點，現代科技就可以全都露， 若是沒有專業付費數據庫（例如路透社和彭博資訊）， 一切手動研究，白姐曾經做過這種笨功課， 既費神又費功，更重要的是熬夜傷身。 忙碌的你，清掃住家，有掃地機器人， 投資有理財機器人， 可以省下更多研究時間， 更重要的是跨越「投資的專業門檻」。 台灣理財機器人（Robo-Advisor）也正如火如荼展開， 已有不少金融業者已跟金管會申請提供理財機器人服務， 並與資訊業者不斷測試建置各自的理財機器人平台， 2017年台灣理財機器人開始鳴槍起跑， 2018年各家業者建置完成，理財自動化將進入全面啟動， 目前已跟金管會申請開辦理財機器服務的業者計有、瑞士銀行、大拇哥投顧、商智投顧等， 野村投信《理財農場》機器人理財服務也預計於12月上線。 台灣退休金議題炒得火熱，但這不是台灣獨有， 全球各國政府普遍背負沈重債務，全球的年金改革是趨勢， 官方年金給付可預見是愈來愈少； 退休收入三大支柱─政府年金、企業金和自己儲蓄， 既然官方給的少，老闆也未必可靠， 最後只能靠自己，在退休前儲備足夠的退休金。 不再陷入忙、茫、盲， 退休存老本，不能再靠「存」，投資是王道， 而王道的奠基是研究， 這種複雜專業的難事就交給理財機器人（Robo-Advisor）， 聰明投資人簡單輸入幾個鍵─自己的理財目標、 自己投資屬性的投資組合建議， 機器人顧問就可提供基本的理財方案， 退休理財就可以輕鬆啟動上路。 找出理財迷思，給你一個美好退休夢! 參加理財健檢，即可獲得 0 %手續費
美國年輕人用這三招，FIRE老闆、提早退休!!
(圖片來源：freepik) 你是進入職場後盼著早早退休的人嗎？ 其實這樣的念頭並不孤獨， 近年部分高薪、高社經地位的美國千禧世代人因不見得喜歡自己的工作， 或工作沒有成就感， 掀起崇尚「F.I.R.E.」的風潮， 他們計畫性減少開支與物質的追求， 設法累積足夠的資金， 致力投資不同產品創造穩健收益， 追求「財富獨立，早早退休」（Financial Independence, Retire Early）的自由生活。 這樣的趨勢回過頭來帶給我們一個啟示， 與其想著「我存不到退休金壓力好大」、 「我要存1617萬才敢休息」， 不如想著「我想要追求財富自由」、 「我想脫離朝九晚五的生活」， 把壓力轉化為動力。 「退休」與「邁入老年」並無直接關係， 重點是擁有的資產是否能穩定且足夠支撐離開職場後希望的生活水準。 想知道距離目標有多遠？ 目前不少資產公司都有提供線上試算的服務， 可以初步設定自己的目標。 想開始投資，與其費心自行鑽研各股， 亦可選擇投資共同基金， 交給專業經理人幫你掌握市場趨勢。 提供三個投資基金的錦囊祕笈，助你一臂之力： 一、聚沙成塔，一切始於「勤」 曾經有研究指出， 一件事每天做堅持21天可養成習慣， 投資理財也是， 年輕人可扣除生活必要成本後， 每月撥出三千或五千開始， 以「定期定額」、「定期不定額」投資長期投資穩健的基金， 隨薪水慢慢提升而提高投資金額， 量力而為更能持之以恆。 二、把握低點加碼，讓投資效率再加倍！ 市場行情波動難免， 投資最擔心「追高殺低」， 在長期投資且看好該基金長期表現的前提下， 市場不好時投資人容易擔心而停止投資， 其實每個月投入的金額固定時， 市場下跌相對能買到更多單位數， 進而拉低投資成本， 所以反而應該堅持下去， 像野村投信的「D檔投資法」以「較過去10天跌10%就自動紀律買進」的機制， 就是克制人性掌握相對低點最好的方式之一。 三、沒時間或缺乏理財知識？靠自動化工具幫你！ 然而實際投資最常遇到沒時間看、 看不懂金融專業術語、 或沒有專人服務等問題， 隨著數位金融越來越發達， 現在已經有自動化的工具幫忙解決這些問題， 例如因應買房、退休等人生大事、 目標導向型投資類似「機器人理財」的工具， 就是今年市場熱議的話題。 它是依客戶風險承受度、目標金額、 投資年限以演算法跑出適合的標的組合， 可嚴控風險且兼顧報酬， 讓客戶用相對低的金額達到資產配置的效果。 更便利的是， 機器人將24小時監控投資狀況， 當市場遇變動時觸發再平衡， 即時調整配置，確保投資依照目標進行， 據信為相信科技與缺乏時間與耐心的現代人很好的投資工具。 野村投信預計在近期推出此服務， 如有興趣了解，歡迎留下聯絡資訊， 將由專人為您服務。 找出理財迷思，給你一個美好退休夢! 參加理財健檢，即可獲得 0 %手續費 野村證券投資信託股份有限公司 0800-008-058 台北市信義路五段7號30樓(台北101大樓) 客服專線：(02)8758-1568｜www.nomurafunds.com.tw 【野村投信獨立經營管理】 本公司基金經金管會核准或同意生效，惟不表示絕無風險。基金經理公司以往之經理績效不保證基金之最低投資收益；基金經理公司除盡善良管理人之注意義務外，不負責本基金之盈虧，亦不保證最低之收益，投資人申購前應詳閱基金公開說明書。有關基金應負擔之費用（含分銷費用）已揭露於基金公開說明書及投資人須知，本公司及銷售機構均備有基金公開說明書（或中譯本）或投資人須知，投資人亦可至公開資訊觀測站或境外基金資訊觀測站中查詢。野村投信為NN (L) 、天達、野村基金(愛爾蘭系列)及荷寶系列基金在台灣之總代理。(AMK01-180900042) 由於高收益債券之信用評等未達投資等級或未經信用評等，且對利率變動的敏感度甚高，故高收益債券基金可能會因利率上升、市場流動性下降，或債券發行機構違約不支付本金、利息或破產而蒙受虧損。高收益債券基金不適合無法承擔相關風險之投資人，投資人投資以高收益債券為訴求之基金不宜占其投資組合過高之比重。部份基金或所投資之債券子基金，可能投資美國Rule 144A 債券，該等債券屬私募性質，較可能發生流動性不足，財務訊息揭露不完整或因價格不透明導致波動性較大之風險，投資人須留意相關風險。基金配息率不代表基金報酬率，且過去配息率不代表未來配息率；基金淨值可能因市場因素而上下波動。本基金配息前未先扣除應負擔之相關費用。基金的配息可能由基金的收益或本金中支付。任何涉及由本金支出的部份，可能導致原始投資金額減損。本基金由本金支付配息之相關資料，投資人可至本公司網站(www.nomurafunds.com.tw)查詢。 本基金涉及投資新興市場部份，因其波動性與風險程度可能較高，且其政治與經濟情勢穩定度可能低於已開發國家，也可能使資產價值受不同程度之影響。依金管會規定，投信基金直接投資大陸地區有價證券僅限掛牌上市有價證券，境外基金投資大陸地區有價證券不得超過該基金資產淨值之10%，投資人須留意中國市場特定政治、經濟與市場等投資風險。本文提及之經濟走勢預測不必然代表基金之績效，基金投資風險請詳閱基金公開說明書。投資人因不同時間進場，將有不同之投資績效，過去之績效亦不代表未來績效之保證。投資人應注意貨幣基金投資之風險包括利率風險、債券交易市場流動性不足之風險及投資無擔保公司債之風險；本基金或有因利率變動、債券交易市場流動性不足及定期存單提前解約而影響基金淨值下跌之風險，同時或有受益人大量贖回時，至延遲給付贖回價款之可能。風險收益等級為投信投顧公會針對基金之價格波動風險程度，依基金投資標的風險屬性與投資地區市場風險狀況編製，分類為RR1-RR5五級，數字越大代表風險越高，此風險級數僅供參考。 本資料係整理分析各方面資訊之結果，純屬參考性質，本公司不作任何保證或承諾，請勿將本內容視為對個別投資人做基金買賣或其他任何投資之建議或要約。本公司已力求其中資訊之正確與完整，惟不保證本報告絕對正確無誤。未經授權不得複製、修改或散發引用。「野村投資理財網」為野村證券投資信託股份有限公司(以下簡稱野村投信)在台灣之入口網站，基金交易服務由野村投信提供。本網站之所有版權、著作權及專利權，均屬於野村投信所有。非經書面授權，不得轉貼、節錄或轉載於任何形式媒體。野村投信已就「D檔投資法」之圖樣及文字取得商標權(經濟部智慧財產局商標註冊號數第01655124號)，仿冒必究。
三明治族也能讓財富三級跳
(圖片來源：freepik) 根據今年7月1111人力銀行對上班族所做的調查， 有89%的受訪者認為，台灣貧富差距懸殊， 其中又以45歲的受訪族群， 對財富貧富差距的感受最強烈。 45歲族群一般又被稱為「夾心族」、「三明治族」， 因為他們一邊要養小孩，一邊要照顧年邁父母， 另外還要繳房貸，三大壓力齊聚， 成為財富被嚴重擠壓的三明治族。 但換一個角度看，三明治族是「最後的脫貧關鍵時刻」， 如果能在這個階段，開啟計畫性理財， 反而有機會扭轉命運，成為富裕退休族。 為什麼這麼說? 因為有幾個有利機會，三明治族可以好好掌握。 三個機會，三明治族可以財富翻身 機會一，距離退休時間還夠長 如果你正處在40到50歲階段， 距離退休還有將近15到25年時間， 如果有計畫、持續性的累積財富， 仍有機會累積豐富退休金。 以每月投資1萬元試算，若投資報酬率5%， 25年可存598萬元， 若投資報酬率拉高到10%，可存1338萬元。 每月投資10000元，可存多少錢? 2.0% 5.0% 10.0% 10年 134萬 158萬 210萬 20年 297萬 417萬 756萬 25年 389萬 598萬 1338萬 機會二，房貸與子女負擔，正逐步降低 雖然三明治族財務壓力大， 但若以35歲開始成家養育子女推估， 到45歲已經繳了10年房貸，貸款本金逐漸下降， 另外，子女也過了幼年養育期， 進入國小、國中階段，學費負擔最輕。 當然若額外讓子女上安親班、才藝班， 會增加支出，但可量力而為。 機會三，薪資有成長空間 一般進入中壯年階段， 職場上也有機會成為中高階主管， 薪資收入較好。 雖然負擔大，但透過計畫安排， 仍然可以擠出固定投資的資金。 三個策略，讓財富三級跳 三明治族理財的目標，一方面是存自己的退休金， 一方面是子女高等教育費準備。 這二種資金需求，都屬於較長期目標， 因此不需要過度保守，可以考慮股債分散配置， 獲得長期穩定報酬率。 建議採取三個投資策略，加速財富增值腳步。 策略一，股債平衡，債券基金首重配息能力 若以長期穩定收益考量， 高收益債券基金的配息率優於全球債。 舉例觀察，若以境外美國高收益債券基金為例， 假設年配息率大約6%左右，若投入資金100萬元， 每年可以產生6萬元利息收入。 雖然高收益債券遇到金融市場大修正時， 也會有價格下跌風險， 不過，通常修正時間都不會持續太久， 投資人若趁下跌時，逢低加碼買進， 更可以降低成本、增加配息能力。 另外，許多人喜歡選擇月配息基金， 但若投資目的是長期資產累積， 我建議先選擇不配息級別，將利息滾入持續投資， 等真正退休後，再考慮選擇月配息級別。 策略二，股票基金採取定時定額買進，全球投資為核心 股票基金波動雖較債券基金大， 但長期投資報酬率優於債券基金， 若採取定時定額投資方式， 更可降低「擇時進場」風險， 不用擔心進場時間在股市最高峰。 在挑選投資標的上， 與其追逐短線強勢市場， 還不如長期投資全球型股票基金， 不僅不受單一市場影響， 而且全球型基金主要投資國際性龍頭企業， 投資標的具長線競爭力， 是相對較安穩的標的。 舉例來看，野村環球基金是一檔全球型股票基金， 投資產業分散在資訊科技、消費、金融、醫療等類股， 雖然美股占比較高， 但主要布局在具有成長性與價值的全球龍頭股。 這類股票基金即使遇到全球性股災， 也可最快度過危機，適合作為長期投資的標的。 策略三，利用自動化系統克服人性，低檔大膽加碼買進 恐懼與貪婪，主導投資人的行為。 大多數人在市場高點勇於買進，市場低點恐慌殺出， 但投資大師告訴我們， 唯有在市場大暴跌時勇於進場的人， 才能獲得長期投資的勝利。 這種「反市場操作行為」， 需要強大的投資心理以及堅定投資紀律， 才能徹底執行，一般人不容易做到。 但若能倚靠系統化自動投資機制， 則成功率可大大提升。 目前野村投信開發了「D檔投資法」， 除了平常設定好的定時定額投資之外， 每當過去10天基金淨值大跌10%時， 系統就會自動加碼進場投資1次。 透過這樣的機制，可以在股市低點， 增加投資次數，不僅可縮短投資等待期， 也可以提高投資績效。 而這些行動是透過系統設定執行， 降低人為恐懼貪婪的心理糾結， 可以真正落實低檔買進。 透過以上三個策略，投資人只需要二檔基金， 股債分散、投資時間分散， 再加上遇到系統性風險時， 以D檔投資法逢低買進。 不僅可以因應各種景氣波動環境， 還可以自動逢低加碼，低點撿便宜， 可說是簡單又有效的累積財富方法。 這幾年金融科技快速發展， 各種人工智慧、理財機器人的發展也百花齊放， 例如野村投信近期將推出透過大數據追蹤與演算法， 為投資人不同的投資屬性與理財目標提供不同的基金投資組合的新服務， 再搭配自動化的投資機制，讓投資人更輕鬆的理財。 相信未來各大金融機構，都會運用科技，持續帶給投資人更為便利有效的投資工具。 不過，再好的科技與服務，若投資人仍置之不理， 或是沒有紀律的投入資金， 可能三明治族的財富差距會越來越大， 痛苦指數也會越來越高。 (以上為個人看法，不作為投資建議，投資人請自行判斷投資風險) 歡迎加入林奇芬治富俱樂部 http://www.facebook.com/mrsmoney888 註：以上僅作資產配置說明，非為個別基金之推薦。本基金進行配息前未先扣除應負擔之相關費用。基金的配息可能由本金的收益或本金中支付。任何涉及由本金支出的部分，可能導致原始投資金額減損。。基金配息率不代表基金報酬率，且過去配息率不代表未來配息率；基金淨值可能因市場因素而上下波動。年化配息率為估算值，配息率基金年化配息率計算方式：(每單位配息金額÷除息日前一日淨)*12(月)*100%。基金當月配息率計算方式：(每單位配息金額÷除息日前一日淨值)*100%。基金當月報酬率(含息)是將收益分配均假設再投資於本基金，加計收益分配後之累計報酬率。 找出理財迷思，給你一個美好退休夢! 參加理財健檢，即可獲得 0 %手續費 (本文有企業廣告贊助)
30歲準備退休就QQ？ 『3+1個關鍵』輕鬆準備
(圖片來源：FREEPIK) 勞保年金制度即將邁入十年 然而勞保保費收入將低於給付支出 若只依賴政府的退休準備將不足以應付人生下半場 年輕世代更是首當其衝，背負高房價高物價之餘 準備退休生活還得「多繳、少領、延退」 繼續看下去... 30歲前開始準備退休，報酬加倍 因此，想要退休生活無虞，越早開始越好 被認定為世界上最成功的投資者之一的股神巴菲特 曾以一句話道盡投資的本質：「人生就像滾雪球， 你只要找到濕的雪，和很長的坡道，雪球就會越滾越大。」 其中找到夠長的坡道，也就是「時間」， 越早開始投資理財，越有機會獲得理想的報酬 退休理財，絕對是社會大學必修的第一堂學分 每個月3000元，小錢滾出大財富 想要準備退休金，買房太貴、買股相對有風險 基金則是許多年輕人投資理財的起點 一個月只需要3000元就能輕鬆入門 每月定期定額養成理財紀律的好習慣 也不至於對於生活造成負擔，更能及早感受複利的威力 3檔基金，定時定額不嫌多 想要準備退休，除了追求高報酬率 更重要的是透過分散風險讓投資相對穩健 因此，行有餘「利」後，下一步就是善用資產配置。 如一開始買的基金是積極型的單一國家股票型基金， 之後就加入不同區域或全球型的股票型基金， 並納入債券型基金等選項。 重點是要有負相關性或較低相關性， 若都是齊漲齊跌就失去意義。 加倍累積效率，低檔加碼最關鍵 退休計畫可說是從開始工作到退休後都必須努力的計畫， 想要看到豐碩的成果，除了及早開始、紀律投資、資產配置， 逢低加碼更是資產累積的重要關鍵。 每逢股災等重大事件， 總有人說這是財富重新洗牌的時候，為什麼？ 因為聰明人跟巴菲特一樣，都懂得「在別人恐懼時貪婪」， 只要買進的價格夠吸引人，就相對容易在市場上漲時有好報酬。 可惜人性總是反其道而行，因此像野村投信的「D檔投資法」 以「較過去10天跌10%就自動紀律買進」的機制， 就是幫助年輕人掌握相對低點最好的方式。 不僅能準備退休，完成人生大事如結婚、買房、旅遊等夢想，也更有效率。 (欲瞭解更多 D檔投資法的相關資訊請上：野村投信) 找出理財迷思，給你一個美好退休夢! 參加理財健檢，即可獲得 0 %手續費 【野村投信獨立經營管理】 本公司基金經金管會核准或同意生效，惟不表示絕無風險。基金經理公司以往之經理績效不保證基金之最低投資收益；基金經理公司除盡善良管理人之注意義務外，不負責本基金之盈虧，亦不保證最低之收益，投資人申購前應詳閱基金公開說明書。有關基金應負擔之費用（含分銷費用）已揭露於基金公開說明書及投資人須知，本公司及銷售機構均備有基金公開說明書（或中譯本）或投資人須知，投資人亦可至公開資訊觀測站或境外基金資訊觀測站中查詢。野村投信為NN (L) 、天達、野村基金(愛爾蘭系列)及荷寶系列基金在台灣之總代理。 由於高收益債券之信用評等未達投資等級或未經信用評等，且對利率變動的敏感度甚高，故高收益債券基金可能會因利率上升、市場流動性下降，或債券發行機構違約不支付本金、利息或破產而蒙受虧損。高收益債券基金不適合無法承擔相關風險之投資人，投資人投資以高收益債券為訴求之基金不宜占其投資組合過高之比重。部份基金或所投資之債券子基金，可能投資美國Rule 144A 債券，該等債券屬私募性質，較可能發生流動性不足，財務訊息揭露不完整或因價格不透明導致波動性較大之風險，投資人須留意相關風險。基金配息率不代表基金報酬率，且過去配息率不代表未來配息率；基金淨值可能因市場因素而上下波動。本基金配息前未先扣除應負擔之相關費用。基金的配息可能由基金的收益或本金中支付。任何涉及由本金支出的部份，可能導致原始投資金額減損。本基金由本金支付配息之相關資料，投資人可至本公司網站(www.nomurafunds.com.tw)查詢。 本基金涉及投資新興市場部份，因其波動性與風險程度可能較高，且其政治與經濟情勢穩定度可能低於已開發國家，也可能使資產價值受不同程度之影響。依金管會規定，投信基金直接投資大陸地區有價證券僅限掛牌上市有價證券，境外基金投資大陸地區有價證券不得超過該基金資產淨值之10%，投資人須留意中國市場特定政治、經濟與市場等投資風險。本文提及之經濟走勢預測不必然代表基金之績效，基金投資風險請詳閱基金公開說明書。投資人因不同時間進場，將有不同之投資績效，過去之績效亦不代表未來績效之保證。投資人應注意貨幣基金投資之風險包括利率風險、債券交易市場流動性不足之風險及投資無擔保公司債之風險；本基金或有因利率變動、債券交易市場流動性不足及定期存單提前解約而影響基金淨值下跌之風險，同時或有受益人大量贖回時，至延遲給付贖回價款之可能。風險收益等級為投信投顧公會針對基金之價格波動風險程度，依基金投資標的風險屬性與投資地區市場風險狀況編製，分類為RR1-RR5五級，數字越大代表風險越高，此風險級數僅供參考。 本資料係整理分析各方面資訊之結果，純屬參考性質，本公司不作任何保證或承諾，請勿將本內容視為對個別投資人做基金買賣或其他任何投資之建議或要約。本公司已力求其中資訊之正確與完整，惟不保證本報告絕對正確無誤。未經授權不得複製、修改或散發引用。「野村投資理財網」為野村證券投資信託股份有限公司(以下簡稱野村投信)在台灣之入口網站，基金交易服務由野村投信提供。本網站之所有版權、著作權及專利權，均屬於野村投信所有。非經書面授權，不得轉貼、節錄或轉載於任何形式媒體。野村投信已就「D檔投資法」之圖樣及文字取得商標權(經濟部智慧財產局商標註冊號數第01655124號)，仿冒必究。
低檔加碼輕鬆賺，當退休好野人
(圖片來源：林奇芬) 上個月去德國、捷克旅行快一個月， 由於在臉書上分享一些旅行照片， 許多人都羨慕我已經過著財富自由、時間自由的人生。 確實，這幾年我離開朝九晚五的工作， 成為一個自由作家，工作時間更有彈性， 也開始享受我的半退休人生。 當然，我可以「任性」地做這個生涯轉彎的選擇， 主要還是我有充分的財務準備，金錢無後顧之憂， 才會比較有底氣。而這個「底氣」， 除了來自存款金額之外，還有理財知識與心態， 讓我不畏懼市場波動，而能冷靜掌握最佳投資時點。 理財會歷經市場多空考驗 許多人羨慕我現在的生活， 但其實我也是一步一腳印打拼出來的。 我沒有富爸爸富媽媽，工作、財富都靠自己累積。 最大的財富是，我在理財雜誌社工作， 每天都接觸投資資訊，自己也跟著長期投資儲蓄， 不只對理財工具有所認知，對市場波動更是體會深刻。 許多人都說，沒有經歷過空頭市場的人，不可能成為投資高手。 確實，從我第一份工作以來，已經歷過三次全球性的股災， 對於財富如何瞬間消失有深刻體會。 但同時也更清楚的認知長期投資的重要， 以及遇到「跳樓大拍賣」時機， 懂得勇於搶進的人，才會是最大贏家。 散戶是反指標，總是高買低賣 累積財富就如一場馬拉松長跑， 需要耐力與持續力。 根據我的觀察，台灣基金投資人數雖然不少， 但投資人對定時定額投資，沒有太大的耐性， 能夠熬過三年的都算是少數。 而且，還有一個比較盲從的現象， 就是當股市熱絡時，定時定額投資人數快速成長 ，而當股市下跌時，定時定額投資人數會快速萎縮。 因此，定時定額投資人數與投資金額， 往往被我當作「市場反指標」。 也就是當定時定額投資人數暴增時，就要提高警覺， 市場可能在相對高點。 反而投資人數大減時， 可能股市落底機會就要到了。 如果跟著大多數「盲從」的投資人操作， 往往會落入追高殺低的惡性循環， 長期下來，投資報酬率不好，理財成效差。 如果可以跳脫散戶的宿命， 真正掌握低檔加碼的投資紀律， 投資報酬率可以明顯提升， 才能真正成為投資贏家。 定時不定額，低檔加碼更好 股神巴菲特說， 「當別人貪婪時，我該恐懼， 當別人恐懼時，我該貪婪」。 投資大師巴菲特，不僅信奉長期投資， 還懂得掌握低檔加碼， 因此他才能成為全球操作績效最好的股神。 一般投資人，如果採取定時定額投資， 千萬不要因為股市大跌而中斷， 不要錯過低檔買進的最佳時機。 但除了嚴守長線投資紀律外， 若能進一步成為進階投資人， 採取「定時不定額」，或是「定額不定時」， 在低檔積極加碼，投資績效更可以大大提升。 一般所謂，「定時不定額」是指， 維持基金扣款時間頻率， 例如每月 5 號或 15 號， 但是當股市下跌時，提高扣款金額。 例如當台股在8000點以上時，每月扣款 3000 元， 台股跌破 8000 點時，每月扣款 6000 元， 跌破 6000 點時，每月扣款 9000 元。 不過，這種低檔加碼的作法， 需要投資心理素質強健的人才做得到。 D檔自動加碼，定額不定時 另外，也有基金公司推出動態低檔投資機制， 幫投資人掌握低檔加碼機會。 例如野村投信推出的「D檔投資法」， 它的投資機制很簡單，就是當投資人原先買進的投資市場， 在10天內下跌10%時，就自動進場投資。 這樣的投資機制，不受每月固定投資時間的約束， 主要是掌握市場波動，當市場出現不理性大波動時， 就逢低布局，增加一次定時定額投資。 透過自動化機制，自動幫投資人在低檔布局， 不但可克服自己的人性弱點「恐懼，」 更重要是能及時掌握相對低點， 長期下來自然可發揮降低買進成本的效果。 用這樣的方式買進基金，雖然會增加投資次數與金額， 但也更有機會提高投資報酬率 我個人認為，不管是「定時不定額」，「定額不定時」， 最重要的關鍵都是持續投資， 低檔不僅不中斷，還要加碼布局。 而這樣都符合低買原則，長期報酬率一定優於買高賣低。 近期國際股市震盪，在美國川普總統發動的貿易戰下， 全球股債市嚴陣以待，再加上自 2009 年以來， 全球股市已經走了近 9 年多頭， 投資人都有居高思危的危機意識。 雖然重視風險管理很重要， 但對長線理財來說，懂得掌握市場低點加碼投資， 也是財富大翻身的重要關鍵，可千萬不要錯過了。 找出理財迷思，給你一個美好退休夢! 參加理財健檢，即可獲得 0 %手續費
年改救星靠自己，這樣準備退休金最easy！
(圖片來源：CMoney團隊自製) 年改新制 7 月 1 日上路， 許多軍公教人員退休金被砍了2、3 萬元， 生活費頓時出現資金缺口，讓許多人慌了手腳， 甚至有退休軍公教人員自力救濟 以臉書和 Line 群組成立「打工訊息中心」希望能重返職場。 靠政府、靠景氣….你可以不用這麼辛苦， 不只是軍公教人員，懂得聰明投資，你可以靠自己！ 低檔投資，高檔生活 出國趴趴走的預算 3、4 萬起跳、 房貸壓力快 10 萬、還要聘請推輪椅的外勞….， 退休後想要維持生活品質， 除了精打細算、開源節流， 更重要的是及早準備、紀律投資， 並在市場低檔勇於進場， 俗話說危機就是契機， 投資必勝心法就是要買低賣高，買得便宜， 未來市場回升時更有超額報酬的契機。 近期受中美貿易戰波及，全球股債市應聲倒地， 正是低檔進場的好時機， 野村投信「D 檔投資法」指標透明， 只要「較過去十天跌 10%」， 就自動買進，買到的都是相對低點！ 若投資於 MSCI 世界指數， 歷經金融海嘯、歐債風暴…十年景氣循環， 「D 檔投資法」報酬較一般「定時定額」更具績效爆發力， 可見只要佈局時點集中於市場相對低檔 短、中、長期都能更有效掌握報酬漲升動能！ 資料來源：Bloomberg, 野村投信整理； 資料期間：MSCI世界指數；2007/1/1~2017/12/29, D檔投資法(定額不定時)及傳統定時定額之基本扣款日為每月6日； 每月扣款金額：NTD 5,000；D檔投資法觸發扣款金額為每次NTD5,000。 投資人因不同時間進場，將有不同之投資績效，過去之績效亦不代表未來績效之保證。 以上指數報酬率僅為參考，不代表未來報酬率之保證，亦非基金績效之影射，且兩者間並無直接關聯。 不同世代的退休準備心法 30-40 歲距一般退休還有約 20-30 年時間， 正可全力衝刺累積退休金， 可以選擇較積極的投資標的， 如區域型基金、產業型基金， 因為準備時間仍算充裕，一開始投入金額不必太高， 但穩定持續投入投資才是關鍵。 平常有多餘的資金，不妨儲備起來， 當「D檔投資法」啟動， 更可隨著低點加碼投資金額， 平均成本更相對便宜。 40 到 60 歲間，面對退休生活往往更有焦慮感， 必須以穩健成長為優先。 多元收益類型基金、全球型基金、債券型基金都是很好的選擇， 同樣可透過「D檔投資法」掌握市場低點。 退休後，持盈保泰是維持退休經濟的重點， 除了以「D檔投資法」開源， 配息型基金更是拓展被動收入來源的基本配備。 經濟安全感靠自己，聰明準備退休金， 就從「D檔投資法」開始，自己的退休金自己救。 野村證券投資信託股份有限公司 0800-008-058 台北市信義路五段7號30樓(台北101大樓) 客服專線：(02)8758-1568｜www.nomurafunds.com.tw 【野村投信獨立經營管理】 本公司基金經金管會核准或同意生效，惟不表示絕無風險。基金經理公司以往之經理績效不保證基金之最低投資收益；基金經理公司除盡善良管理人之注意義務外，不負責本基金之盈虧，亦不保證最低之收益，投資人申購前應詳閱基金公開說明書。有關基金應負擔之費用（含分銷費用）已揭露於基金公開說明書及投資人須知，本公司及銷售機構均備有基金公開說明書（或中譯本）或投資人須知，投資人亦可至公開資訊觀測站或境外基金資訊觀測站中查詢。野村投信為NN (L) 、天達、野村基金(愛爾蘭系列)及荷寶系列基金在台灣之總代理。 由於高收益債券之信用評等未達投資等級或未經信用評等，且對利率變動的敏感度甚高，故高收益債券基金可能會因利率上升、市場流動性下降，或債券發行機構違約不支付本金、利息或破產而蒙受虧損。高收益債券基金不適合無法承擔相關風險之投資人，投資人投資以高收益債券為訴求之基金不宜占其投資組合過高之比重。部份基金或所投資之債券子基金，可能投資美國Rule 144A 債券，該等債券屬私募性質，較可能發生流動性不足，財務訊息揭露不完整或因價格不透明導致波動性較大之風險，投資人須留意相關風險。基金配息率不代表基金報酬率，且過去配息率不代表未來配息率；基金淨值可能因市場因素而上下波動。本基金配息前未先扣除應負擔之相關費用。基金的配息可能由基金的收益或本金中支付。任何涉及由本金支出的部份，可能導致原始投資金額減損。本基金由本金支付配息之相關資料，投資人可至本公司網站(www.nomurafunds.com.tw)查詢。 本基金涉及投資新興市場部份，因其波動性與風險程度可能較高，且其政治與經濟情勢穩定度可能低於已開發國家，也可能使資產價值受不同程度之影響。依金管會規定，投信基金直接投資大陸地區有價證券僅限掛牌上市有價證券，境外基金投資大陸地區有價證券不得超過該基金資產淨值之10%，投資人須留意中國市場特定政治、經濟與市場等投資風險。本文提及之經濟走勢預測不必然代表基金之績效，基金投資風險請詳閱基金公開說明書。投資人因不同時間進場，將有不同之投資績效，過去之績效亦不代表未來績效之保證。投資人應注意貨幣基金投資之風險包括利率風險、債券交易市場流動性不足之風險及投資無擔保公司債之風險；本基金或有因利率變動、債券交易市場流動性不足及定期存單提前解約而影響基金淨值下跌之風險，同時或有受益人大量贖回時，至延遲給付贖回價款之可能。風險收益等級為投信投顧公會針對基金之價格波動風險程度，依基金投資標的風險屬性與投資地區市場風險狀況編製，分類為RR1-RR5五級，數字越大代表風險越高，此風險級數僅供參考。 本資料係整理分析各方面資訊之結果，純屬參考性質，本公司不作任何保證或承諾，請勿將本內容視為對個別投資人做基金買賣或其他任何投資之建議或要約。本公司已力求其中資訊之正確與完整，惟不保證本報告絕對正確無誤。未經授權不得複製、修改或散發引用。「野村投資理財網」為野村證券投資信託股份有限公司(以下簡稱野村投信)在台灣之入口網站，基金交易服務由野村投信提供。本網站之所有版權、著作權及專利權，均屬於野村投信所有。非經書面授權，不得轉貼、節錄或轉載於任何形式媒體。野村投信已就「D檔投資法」之圖樣及文字取得商標權(經濟部智慧財產局商標註冊號數第01655124號)，仿冒必究。 找出理財迷思，給你一個美好退休夢! 參加理財健檢，即可獲得 0 %手續費